ข้อตกลงหยุดยิงในเลบานอนได้ลงนามเรียบร้อยแล้ว สร้างความหวังต่อสันติภาพในระยะสั้น แต่นักวิเคราะห์ภูมิรัฐศาสตร์เตือนว่าพื้นฐานความขัดแย้งระหว่างอิหร่านและอิสราเอลยังคงเปราะบาง ความไม่แน่นอนยังคงมีสูง

ตลาดทองคำตอบสนองด้วยรูปแบบการซื้อขาย避险 (safe-haven) โดยราคาทองคำ现货ฟื้นตัวอย่างรวดเร็วหลังปรับตัวลงช่วงสั้นๆ และทะลุระดับ 4,850 ดอลลาร์ต่อออนซ์ สร้างสถิติสูงสุดใหม่ ทองคำได้รับแรงหนุนจากสองปัจจัยหลัก ได้แก่ ความเสี่ยงภูมิรัฐศาสตร์ตะวันออกกลางที่ยังไม่หมดไป และสภาพแวดล้อมของอัตราดอกเบี้ยที่แท้จริงที่ยังสนับสนุนทองคำ

กองทุน ETF ทองคำทั่วโลกมีกระแสเงินทุนไหลเข้าสุทธิติดต่อกันเป็นสัปดาห์ที่ 7 ขณะที่ธนาคารกลางหลายประเทศยังคงเพิ่มทุนสำรองทองคำอย่างต่อเนื่อง

ในทางเทคนิค ทองคำมีแนวรับแข็งแกร่งที่ 4,780-4,820 ดอลลาร์ หากทะลุแนวต้าน 4,850 ดอลลาร์ได้ เป้าหมายถัดไปจะอยู่ที่ 4,900 ดอลลาร์ นักวิเคราะห์แนะนำกลยุทธ์ซื้อเมื่อราคาอ่อนตัว

วิกฤตช่องแคบฮอร์มุซ: ผลกระทบต่อตลาด Forex และราคาสินค้าโภคภัณฑ์

วิกฤตการณ์ในช่องแคบฮอร์มุซกำลังสร้างความตื่นตระหนกให้กับตลาดการเงินโลก เส้นทางเดินเรือยุทธศาสตร์แห่งนี้เป็นจุดผ่านของน้ำมันดิบมากกว่า 20 ล้านบาร์เรลต่อวัน คิดเป็นประมาณ 20% ของการบริโภคน้ำมันทั่วโลก การปิดเส้นทางเดินเรือนี้บางส่วนหรือทั้งหมดอาจส่งผลกระทบรุนแรงต่อราคาพลังงานและเศรษฐกิจโลก

ราคาน้ำมันดิบ WTI และ Brent พุ่งขึ้นอย่างรวดเร็วแตะระดับสูงสุดในรอบหลายปี โดยน้ำมัน Brent ปรับตัวขึ้นเหนือ 110 ดอลลาร์ต่อบาร์เรล ท่ามกลางความกังวลเกี่ยวกับอุปทานที่อาจขาดแคลน นักลงทุนจำนวนมากหันมาถือครองสินทรัพย์ปลอดภัย ส่งผลให้ค่าเงินดอลลาร์สหรัฐและเยนญี่ปุ่นแข็งค่าขึ้น ขณะที่สกุลเงินของประเทศที่พึ่งพาการนำเข้าน้ำมันได้รับผลกระทบ

ในตลาด Forex ความผันผวนเพิ่มขึ้นอย่างมาก โดยเฉพาะในคู่สกุลเงินที่เกี่ยวข้องกับน้ำมัน เช่น USD/CAD และ USD/NOK ค่าเงินดอลลาร์แคนาดาอ่อนค่าลงเมื่อเทียบกับดอลลาร์สหรัฐ แม้ว่าราคาน้ำมันจะพุ่งสูงขึ้น เนื่องจากนักลงทุนกังวลเกี่ยวกับผลกระทบทางเศรษฐกิจที่กว้างขวางกว่าจากวิกฤตครั้งนี้

ราคาทองคำและเงินปรับตัวลดลง แม้จะเป็นสินทรัพย์ปลอดภัยเช่นกัน เนื่องจากนักลงทุนต้องการสภาพคล่องและหันไปถือครองเงินสดดอลลาร์สหรัฐแทน ราคาทองคำปรับตัวลงมาอยู่ที่ประมาณ 2,300 ดอลลาร์ต่อออนซ์ ขณะที่เงินร่วงลงแตะระดับ 26.5 ดอลลาร์ต่อออนซ์

สกุลเงินในภูมิภาคเอเชียได้รับแรงกดดันอย่างหนัก โดยเฉพาะเงินบาทไทย เงินริงกิตมาเลเซีย และรูเปียห์อินโดนีเซีย ประเทศเหล่านี้เป็นผู้นำเข้าน้ำมันสุทธิ และราคาพลังงานที่สูงขึ้นจะเพิ่มแรงกดดันต่อดุลการค้าและเงินเฟ้อภายในประเทศ

สำหรับกลยุทธ์การเทรดในช่วงที่มีความผันผวนสูง นักวิเคราะห์แนะนำให้นักลงทุน:

• ใช้คำสั่ง stop-loss อย่างเคร่งครัดเพื่อจำกัดความเสี่ยง
• ลดขนาดการเทรดลง 50-75% ของปกติ
• ติดตามข่าวสารและประกาศจากรัฐบาลในภูมิภาคอย่างใกล้ชิด
• พิจารณาการเทรดคู่สกุลเงินที่มีความสัมพันธ์กับน้ำมัน เช่น USD/CAD และ USD/NOK
• หลีกเลี่ยงการเปิดสถานะขนาดใหญ่ก่อนช่วงที่มีการประกาศข่าวสำคัญ